portfolioorientierte Aktienanalyse

Analyse von Aktien, bei der nicht die einzelne Aktie im Vordergrund steht, sondern eine mögliche Mischung von Aktien. Basis der portfolioorientierten Aktienanalyse stellen die Erkenntnisse der Portfolio-Theorie dar, so dass im Gegensatz zur traditionellen einzelwertorientierten Aktienanalyse die gegenseitigen Abhängigkeiten der Aktienrenditen gezielt berücksichtigt werden. Dies erfolgt mit Hilfe bestimmter Kennzahlen wie z.B. Periodenrenditen, Alpha-Faktoren, Varianz, Standardabweichung, Volatilität, Residualvolatilität, Betafaktoren, Kovarianz, Korrelation, Shortfall Risk und Average Shortfall (Mean-Average-Shortfall-Approach).

Vgl. auch Asset Allocation.