Through-the-cycle-Wahrscheinlichkeit

Berechnungsmethodik für die Ausfallwahrscheinlichkeit. Auf dem Through-the-Cycle-Ansatz beruhende Ratingsysteme reduzieren die konjunkturellen Einflussfaktoren auf die Berechnung der Ausfallwahrscheinlichkeit eines Kontrahenten. Ziel ist ein stabiles Durchschnittsrating eines Schuldners im Konjunkturzyklus, wodurch eine geringere Volatilität der Eigenkapitalhinterlegung erreicht werden kann. Vgl. Point-in-Time-Wahrscheinlichkeit. Im IFRS 9 sind beide Ansätze vorgesehen.